Кому помогло снижение ставок по ипотеке? итоги десяти месяцев

- kbrbank

Результаты октября подтверждают ранее сделанный вывод о том, что на финише года сохранится стабильность ипотечного рынка. Фавориты Высшей ипотечной лиги прочно занимают собственные места, четвёртый квартал года не будет таким бурным, как в прошлые годы, а доступность ипотечного кредита из года в год будет возрастать.

Стабильность проявляется у всех по-различному, но возможно выделить два события:

  • неспециализированные результаты всего ипотечного рынка в октябре хуже, чем в сентябре, а последние три месяца заставляют задуматься о чрезмерности данной стабильности (табл. 1),

  • лишь 10 из 20 ведущих ипотечных кредиторов улучшили в октябре показатели сентября, что сравнимо с сентябрем, в то время, когда рост продемонстрировали девять кредиторов.

 

Таблица 1. Количества ипотечного кредитования последних месяцев

Примечания:

  1. Прогноз итогов года приведен на основании расчетов «Русипотеки» по программе субсидирования от 17.08.16 и по ипотечному кредитованию в целом. 11 мая по результатам первых трех месяцев выяснен показатель 1,4 трлн руб. с предстоящей маленькой корректировкой.
  2. Итоги года по программе субсидирования приведены с учетом дополнительных двух месяцев 2017 года, в то время, когда АО АИЖК продолжит выкупать выданные в 2016 году кредиты.
  3. Итог по всему рынку за 10 месяцев приведен на базе данных АО АИЖК.

 

Фавориты Высшей ипотечной лиги прочно занимают собственные места (табл. 2). Случились две перемены мест: банк «Ак барс» опередил банк ФК «Открытие», а банк «Восстановление» опередил банк «Петербург».

Газпромбанк мало увеличил отрыв от КБ «Дельтакредит», так же как и Абсолют банк, с уверенностью увеличивающий отрыв от своих изменяющихся преследователей.

По результатам октября часть госбанков, равно как и доли топ-15, топ-20 в общей выдаче остались прежними.

 

Таблица 2. Фавориты ипотечного рынка по результатам десяти месяцев

Кому помогло снижение ставок по ипотеке? итоги десяти месяцев

 

Абсолют банк продолжает занимать ведущую плозицию среди лучших русских частных кредиторов, а состав первой пятерки изменился (табл. 3): не считая стабильно с громадным отрывом занимающего четвертое место Транскапиталбанка все остальные поменяли места в рейтинге.

 

Таблица 3. Результаты русских частных ипотечных кредиторов

 

А вот тройка фаворитов по приросту рыночной доли не изменилась:

1. ВТБ 24 — 2,32%,

2. Райффайзенбанк — 1,76%,

3. РСХБ — 1,29%.

 

По программе субсидирования результаты весьма близки, и для полной картины лидерства приведены эти первой десятки.

 

Таблица 4. Результаты фаворитов программы субсидирования в 2016 году

 

Мечта любого кредитора понятна — реализовать большое количество кредитов надежным заемщикам по высокой ставке. Такую мечту реализовать непросто. СМИ весело информируют о возврате и непрерывном снижении ставок на значения 2014 года.

Казалось бы, количества кредитования должны расти кроме этого интенсивно.

Измерим и сравним рост на примере последних месяцев. В качестве иллюстрации будем применять эти 15 ведущих банков, формирующих 93,5% ипотечного рынка. Для оценки ставок кредитования на вторичном рынке использован «заемщик с улицы с кредитом и 30% первоначальным взносом на 15 лет».

С июля по октябрь возможно подметить отличие в скорости трансформаций параметров ипотечного рынка (табл. 5).

 

Таблица 5. Скорость трансформаций ипотечного рынка во время июль—октябрь 2016 года

  Примечания:

  1. В этом году подавляющий количество кредитования новостроек осуществляется по программе субсидирования. Отличие между количествами неспециализированной и субсидированной выдачи близка к количеству кредитования на вторичном рынке.
  2. Средняя ставка предложения топ-15 по программе субсидирования в ноябре — 11,36%.

  На количества кредитования воздействует баланс между потребностью в улучшении жилья и доступностью ипотечной сделки для граждан

Из расчетов возможно сделать вывод: по всем видам кредитов относительное повышение количеств кредитования за четыре месяца опережает относительное уменьшение ставки кредитования для рынка в целом.

Указанный вывод возможно отнести к статистическому упражнению с пометкой «это любопытно».

На количества кредитования воздействует баланс между потребностью в улучшении жилья и доступностью ипотечной сделки для граждан. В рамках русского рынка власти и специалисты довольно часто оперируют усредненными показателями. Таковой подход дает хорошей итог прогнозирования на текущем уровне вовлечения населения в долгосрочное кредитование.

Иначе говоря кроме того двукратный рост ежегодного количества кредитования не приведет к исчерпанию заемщиков, для которых не нужно кардинального трансформации условий кредитования.

Приблизительно до 2021 года возможно в подходах к оценкам роста доступности кредита и ипотечного рынка ничего не поменять, а в будущем от сглаживания нужно будет переходить к сегментации. Элементы таковой сегментации возможно заметить и по сей день при вычислении доступности приобретения квартир по регионам и в разделении жилья на группы.

Напомним узнаваемые факторы, воздействующие на расчетную доступность приобретения жилья посредством ипотечного кредита:

  • доходы,
  • цена квадратного метра,
  • ставка,
  • срок кредитования,
  • расчетные коэффициенты (средняя площадь квартиры, часть ежемесячного платежа в доходах).

С усредненными значениями этих показателей систематично упражняются специалисты и определяют часть населения, которой дешёв долгосрочный кредит. Результаты этих упражнений попадают в официальные заявления и правительственные программы. Причем целевые ориентиры иногда изменяются.

Как минимум еще два показателя не подлежат точному расчету:

  • наличие нужного начального взноса, как раз у тех, кто испытывает недостаток в улучшении жилищных условий,
  • наличие подходящего жилья для тех, кто имеет денежные возможности для приобретения в долг.

В случае если к этому прибавить региональный фактор, в особенности в части жилья, то расчеты еще более усложнятся. Собственный вклад вносит социология, которая подтверждает готовность 30–40% населения улучшать жилищные условия.

Облегчает жизнь специалистам вера в три события:

  1.  Экономический рост, что приведет к повышению доходов населения. А где доходы, в том месте и возможность платить по кредиту и через какое-то время накопления.
  2. Повышение строительства нового жилья, которое и само продается, и выталкивает на продажу вторичную недвижимость.
  3. Свойство страны совладать с неравномерностью развития экономики регионов, которое прямо воздействует на все факторы доступности.

Так, ближайшие пять лет продолжим оперировать усредненными данными и статистическими итогами.

В проекте Верховная ипотечная лига изучается влияние разных факторов на результаты деятельности кредиторов. Попытаемся, как и при со всем ипотечным рынком, оценить динамику трансформации количеств кредитования. В отличие от правильных статистических и аналитических данных следующее рассуждение демонстрирует возможности работы с усредненными данными на базе допущений.

Допущение 1. Часть программы субсидирования в общем количестве кредитования стабильна. Ежемесячные трансформации у всех банков находятся в пределах 3 процентов

Допущение 2. Кредитование приобретения новостроек осуществляется по большей части по программе субсидирования, а оставшийся количество кредитования приходится на вторичную недвижимость.

Допущение 3. Понижение ставок банк проводит по практически всем программ в один момент, не считая трансформации ставки по программе субсидирования.

Допущение 4. Отличием между ставкой предложения ипотечного кредита и ставкой выданного кредита возможно пренебречь.

В Июле—октября измерялись ставки для обычного продукта на вторичном рынке и количества кредитования. С применением доли субсидированных кредитов по результатам 10 месяцев были совершены кое-какие расчеты (табл. 6).

 

Таблица 6. Сравнение июля и показателей октября для кредитования на вторичном рынке

  Кроме того приблизительный расчет показывает неравномерность итогов работы банков

Результаты взятых расчетов не смогут быть использованы для оценки влияния понижения ставки кредитования на рост количеств кредитования. Но кроме того приблизительный расчет показывает неравномерность итогов работы банков.

Цель приведенных расчетов — показать, что при работе с усредненными результатами достаточно простые расчеты дают приемлемый итог для всего рынка, а вот для отдельных кредиторов уже на данный момент нужно будет применять более правильные модели. Это предположение будет функционировать для всего ипотечного рынка по окончании его повышения вдвое к 2021 году.

 

В завершение сделаем пара догадок.

  1. Четвёртый квартал 2016 года не будет таким бурным, как в прошлые годы.
  2. Любой ипотечный год имеет изюминке, каковые делают малозначимыми сравнения к прошлому году, к примеру октябрь 2016-го к октябрю 2015.
  3. Подтверждено отсутствие летних каникул на ипотечном рынке.
  4. По мере развития ипотечного рынка для его прогнозирования пригодятся боле правильные модели.
  5. Работа конкретного кредитора зависит не только от внешних условий, но и от мастерства, что демонстрирует неравномерность результатов совершает борьбу еще более занимательной.
  6. Из года в год доступность ипотечного кредита будет возрастать. Когда-то от развития экономики, а когда-то от твёрдой борьбы.

 

Детальное обсуждение эффективности ипотечного кредитования состоится на первом ипотечном мероприятии года — III Русском ипотечном конгрессе.

В 2017 году ожидается снижение процентных ставок по ипотеке

Интересные записи

Похожие статьи, которые вам, наверника будут интересны: